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螺纹钢需求逐渐复苏 反弹行情可期？
友发集团——上交所主板上市企业、连续18年位列中国企业500强 丨 2022.06.08 丨 28705月，钢材价格重心大幅下移，螺纹钢和热卷期货主力合约分别下跌4.9%和4.5%。整体来看，由于5月建材需求复苏缓慢，热卷和铁矿石表现略强于钢材，螺纹钢和铁矿石主力合约比价呈振荡走弱态势。生产差异化特点显现5月全国高炉开工率整体延续回升态势，产能利用率和日均铁水产量同比差距逐步收窄。数据显示，5月中旬粗钢日均产量为315.26万吨，旬环比增加7.92万吨，较4月下旬增加2.54万吨；传统五大材多表现为先升后降，前半月产量增幅弱于后半月降幅，使得5月末五大材产量合计978.29万吨，较4月末减少14.73万吨。其中，冷轧和中厚板产量整体仍维持历史同期高位，而螺纹钢和线材保持同期低位运行。热卷产量多维持在同期平均水平上下运行，5月*后一周产量大幅回落至同期低水平区间内。此外，铁水产量回升，而五大材产量总体有所回落，反映传统五大材以外的品种钢产量恢复速度仍相对较快。生产流程方面，螺纹钢长流程产量基本与4月末持平，短流程生产遇阻迹象则更为明显。85家独立电炉厂开工率和产能利用率均大幅下滑，分别较4月末下滑4.63和3.54个百分点，回归同期绝对低位。短流程产量较4月末也大幅下滑7.73万吨，重回同期低位区间。利润驱动方面，总体维持弱势。燃料和成材价格同步下降，使得长流程钢企整体盈利水平仅小幅修复100元/吨左右，短流程成本降幅不及长流程，华东螺纹钢谷电平电平均即期成本在4850元/吨附近，电炉利润整体继续走弱100元/吨左右。供需面压力减弱5月房地产市场两大风险因素依然没有明显的好转迹象，土地供应季节性回升，但幅度远不及往年，同期仍处于绝对低位。土地成交自低位再度下滑，土地市场整体依然没有明显改善，使得整个前端的表现依旧暗淡无光。销售市场依然低迷，30个大中城市商品房成交高频数据虽然环比略有回升，但同比仍处于绝对低位。5月高频需求同样延续弱势运行，同比仍处于绝对低位，复苏时间继续延后。5月螺纹钢库存整体呈现社会库存去化而钢厂库存积累的特征，社会库存去库速度同比仍偏缓慢。螺纹钢库存倍数继续大幅走弱，反映短期贸易端销售仍不顺畅，后市情绪仍偏弱。热卷库存整体则呈现社会库存积累，而钢厂去库的特征。热卷库存倍数有所回升，热卷厂库压力边际缓解。综上所述，当前钢铁市场弱现实和强预期格局未变，但呈现边际修复现象，螺纹钢产销增速差在月末重回负值，由此预期钢价短期所受的自身供需压力或有所减弱。供应方面，2022年上半年已接近尾声，国家针对粗钢产量的调控进程将陆续进入省内下达阶段，在当前钢厂利润格局较差背景下，钢厂多数增产意愿不强，在确保全年粗钢产量同比下降的大背景下，减产将更适合市场以及当前的经济状态，钢材供应上限相对确定。需求方面，政策端整体仍以稳预期、稳市场、稳发展的基调为主，房地产及基建相关支持政策也在陆续释放。后期库存压力缓解的路径主要还是在于消费端缓解的程度。整体来看，6月在需求复苏带动下，钢价将迎来阶段性反弹行情，钢厂利润也有望得到一定的修复，后市上方高度则将视需求恢复程度而定。详细信息 - 07 2022-06
二季度或将成为钢材需求拐点
友发集团——上交所主板上市企业、连续18年位列中国企业500强 丨 2022.06.07 丨 2925国盛证券发布研究报告称，钢铁行业短期需求显著好转，弱现实逐步转强，中长期来看，压减粗钢产量政策叠加政策定调稳增长使行业供需形势向好，在基建投资高增以及地产政策松动背景下，二季度或将成为钢材需求拐点。国盛证券主要观点如下：钢材产量小幅回升，周表观消费显著好转。本周高炉产能利用率与钢材产量同步上行，短流程利润偏低继续压低电炉开工率，给铁水生产带来增量空间，随着毛利水平边际好转，建材企业普遍增产，螺纹产量周增幅达1.2%;库存方面，本周五大品种钢材周社会库存为1503.5万吨，环比-0.2%，同比+8.1%，周钢厂库存为657.2万吨，环比-5.5%，同比+11.9%，在区域运输条件改善及钢价回暖的助推下，钢厂延续较快出库节奏，库存继续向贸易端累积，社库降幅收窄;由产量与总库存数据汇总后的钢材表观消费本周为1030.9万吨，环比+3.1%，同比-10.5%，需求显著好转，往年同期淡季效应带动消费下滑，但今年需求虽持续低迷，但同比降幅逐步收窄至10%左右，呈现出相对韧性特征，预计随着华东及华北疫情管控逐步放松，表观消费有望继续改善;本周建材日均成交量回升至17.9万吨，环比+19.8%，现货交易情绪与需求同步回升;随着日均铁水产量高位运行，以及周边冲突、关税等因素影响，原料端铁矿价格持续上涨，周内焦炭焦煤期货价格同步走强，当前主流钢材长流程即期毛利仍持续偏低位臵，滞后三周毛利边际好转，电炉利润继续收窄。预计六月中上旬在低利润影响下钢材产出增量有限，同时受疫情影响后置的需求有望在华东、华北区域疫情好转以及稳增长政策的综合影响下逐步回升。粗钢压减政策或逐步推进，供需改善可期。随着近期发改委下发通知要求核实反馈2022年粗钢产量压减考核基数，更加明晰的减产计划有望出台，虽然根据1-4月粗钢产量同比回落来推算产量压减政策影响有限的逻辑不无道理，但同时应该看到去年上半年粗钢产量高增，而下半年产量快速回落，今年粗钢产量同比增速存在一定“失真”因素;同时唐山5月29日发布《唐山市产业基础高级化和产业链现代化水平提升实施方案》，要求22年底前全面关停1000立以下高炉及100吨以下转炉，行业政策呈现出产能压减与产量调控并行状态，预计供应收缩力度有望随着压减任务的逐步明晰而增强，行业供需格局改善可期。不锈钢加工标的成长性突出，管材或受益基建高增预期。随着前期钢铁板块的整体走弱，不锈钢加工标的估值优势明显，以销定产的经营模式与高成长特性成为驱动盈利稳定向上的基础，而加工赛道具有的技术壁垒特征也能有效支撑估值溢价;另外，城市管网改造相关项目或将成为基建项目的重要组成部分，供排水、燃气管道相关标的也有望受益基建投资高增趋势。详细信息 - 07 2022-06
粗钢压减不在量 而是给钢材供给封顶
友发集团——上交所主板上市企业、连续18年位列中国企业500强 丨 2022.06.07 丨 27412022年1-4月份全国粗钢产量已经实现大幅下降，考虑去年下半年产量低基数，预计剩余月份的压产，更多体现在环比的产量峰值回落，产量同比必将大幅增长。今年的压产，更大的价值在于，年度的产量通过政策的方式给与封顶。同时，在国家“强刺激”政策和疫情“动态清零”政策下，我们将看到地产端的修复改善，以及基建项目的落实，再结合出口及制造业的强韧性，疫情后复工复产也将推动钢材消费的环比改善，预计钢材价格将逐步走强。2022年4月19日，国家发改委明确继续开展2022年全国粗钢产量压减工作，并向各地下发2022年粗钢产量压减考核基数核对工作通知，要求各地核实反馈考核基数，目前未给出具体的全年粗钢产量压减目标，后续需要进一步关注相关信息。5月31日，山东省出台了《山东省2022年粗钢产量调控工作方案》，文件明确了“粗钢产量调控”，但也指出，2022年山东省粗钢产量不超过7650万吨，而2021年山东省粗钢产量为7649.3万吨，相当于年度产量平控。而2021年全国粗钢压减工作中，山东省分到了345万吨的减量任务。2022年1-4月份全国粗钢累计产量为37456万吨，同比减少3841万吨，1-4月份日均粗钢产量280万吨，日产同比减少32万吨。一季度受到冬奥会限产、采暖季限产及全国疫情的影响，人流物流运输受阻，粗钢产量大幅下降。同时，原料端的供应紧张也使得长短流程利润大幅压缩，抑制了钢厂的生产积极性，从而带来粗钢产量的减少。1-4月份已经实现粗钢产量的大幅下降，考虑去年下半年产量低基数，预计剩余月份的压产，更多体现在环比的产量峰值回落，产量同比必将大幅增长。今年1-4月份全国粗钢产量的减少一方面来自于部分北方地区长流程限产和唐山疫情的影响，而更主要的是废钢供应紧缺所引发的短流程减产的问题。今年全国多地疫情导致国内废钢回收受到明显影响，废钢供给出现短缺，高价废钢使得铁水具有较好的性价比，在钢厂低利润甚至亏损的情况下，钢厂加大生铁产量，铁矿石消费环比增加，这也从侧面解释了铁矿、双焦价格强势的原因。考虑1-4月份已经做出巨大的同比减量，后期粗钢产量压减工作压力将明显减少。废钢的供应提升缓慢，低利润将持续制约短流程粗钢产量的释放，长流程粗钢产量有望维持当前的相对高位，这将对原料端的铁矿和双焦消费形成较强支撑，从而提振原料价格。今年1-4月份国内钢材需求受到疫情和地产的拖累大幅下滑，但在国家“强刺激”政策和疫情“动态清零”政策下，我们将看到地产端的修复改善，以及基建项目的落实，再结合出口及制造业的强韧性，疫情后复工复产也将推动钢材消费的环比改善，因此在粗钢产量压减工作压力不大的情况下，钢材价格有望逐步走强。详细信息 - 06 2022-06
一季度钢铁行业利润“腰斩”！丁立国：下半年利润有望回归合理区间
友发集团——上交所主板上市企业、连续18年位列中国企业500强 丨 2022.06.06 丨 2947“今年初以来，我国钢铁企业坚定信心，认真贯彻落实各项战略部署，积极主动采取措施应对疫情和市场变化，以供需平衡为目标，从供给端、物流端、营销端入手，在保供稳价的基础上，基本实现了安全稳定运行。”5月25日，中国钢铁工业协会副会长、全联冶金商会会长、上海德龙钢铁集团董事长丁立国在2022年全联冶金商会常务理事(扩大)会暨民营钢铁经济高质量发展论坛上发表线上讲话时说道。丁立国认为，今年初以来，面对疫情反复、大宗商品价格大幅波动、俄乌冲突持续等复杂多变的国内外形势，中央密集推出促进工业经济平稳增长的若干政策，为钢铁行业保持需求总体稳定提供了有效支撑，提振了市场信心。一季度民营钢企实现平稳运行“今年初以来，钢铁行业运行总体平稳，实现了首季度良好开局。”丁立国表示，“尤其是民营钢铁企业认真贯彻落实钢铁产能、产量‘双控’政策，实现高质量发展。”一是生铁、粗钢产量降幅均大于全国平均水平。据全联冶金商会统计，第1季度，民营钢铁企业生铁产量达到1.16亿吨，同比下降13.8%，降幅大于全国平均水平2.8个百分点;粗钢产量达到1.46亿吨，同比下降12.06%，降幅大于全国平均水平1.56个百分点;钢材产量达到2.21亿吨，同比下降5.17%。二是民营钢企效益同比下降，但降幅小于全国平均水平。国家统计局数据显示，第1季度，钢铁行业实现利润422.4亿元，同比下降49.7%;中国钢铁工业协会统计的重点钢企实现利润553亿元，同比下降25.8%;据全联冶金商会统计，民营钢铁企业实现利润303亿元，同比下降43.5%。“可以看出，第1季度，民营钢铁企业利润降幅小于全国平均水平，但大于重点钢企平均水平。”丁立国说。下半年行业利润有望回归合理区间“进入今年下半年，国内钢材需求将加速释放，市场供需格局将有所好转，行业总体保持平稳运行，利润有望回归合理区间。”丁立国针对今年下半年行业发展做出预测。一是钢材消费有望迎来修复性增长。受疫情冲击，3月下旬以来，国内经济平稳运行遭遇挑战，4月份各项经济指标明显下降，下游钢材需求启动较慢。丁立国认为，随着上海市等地疫情防控形势不断好转，叠加各项宏观政策刺激，经济将加快恢复。从下游来看，国家出台多项措施促进房地产市场平稳健康发展，预计房地产行业较困难的时期将结束。基建作为投资的“稳定器”，也将步入快车道。各地对汽车、家电等产品的促销措施成效也将显现。丁立国预计，今年下半年国内钢材需求将加速释放，市场供需格局将有所好转。二是原燃料价格上涨带来的成本压力将缓解。今年上半年，钢铁原燃料价格始终保持高位运行，国家多次强调大宗商品保供稳价。例如，近期，国家发展改革委印发了《关于明确煤炭领域经营者哄抬价格行为的公告》，界定了哄抬煤炭价格的行为，规范了煤炭市场运行秩序。同时，随着“基石计划”逐渐深入推进，国内铁矿开发项目有望加快落地，铁矿石价格或不再具备单边上涨动力，原燃料价格上涨带来的成本压力也将随之缓解。三是有序生产助钢铁行业利润回归合理区间。3月份以来，钢铁企业利润明显下降，部分企业出现明显亏损，有的钢企开始主动减产，有的钢企开展安全大检查。随着钢铁企业贯彻落实钢铁产能、产量“双控”政策，市场供需有望迎来新的平衡，有助于钢铁行业利润回归合理区间。民营钢企要积极适应市场变化丁立国指出，包括民营钢铁企业在内，钢铁行业的下一步工作就是要坚决把思想和行动统一到党中央决策部署上来，高效统筹疫情防控和经济社会发展，积极适应市场变化，全面做好保供稳价工作，推动行业高质量发展取得新进展。一是要努力做好稳运行工作。民营钢铁企业要按照“稳生产、保供给、控成本、防风险、提质量、稳效益”的要求，密切跟踪国内外市场变化，继续加强经济运行监测分析，以供需平衡为目标，加强行业自律，保持供给弹性，促进行业实现稳定运行。二是要促进产业链稳定可持续发展。在狠抓疫情防控工作的同时，民营钢铁企业要尽力协调各方力量，保障物流通畅。同时，要提高钢铁资源保障能力，关注下游用户需求，积极优化产品结构，提高产品性能，改善服务质量。三是要扎实推进绿色低碳发展。民营钢铁企业要继续推进超低排放、节能环保及低碳技术改造，不断加大超低排放改造力度，鼓励企业优化能源结构，提高能源利用效率。四是要围绕重点领域推动科技创新。民营钢铁企业要完善产学研用协同创新体系，加强企业的创新主体地位，加大科技创新研发投入力度。同时，要聚焦关键共性技术和“卡脖子”技术，支持世界前沿低碳技术开发，积极推进行业智能制造。“针对市场形势变化、生产成本上升等问题，钢铁企业，尤其是民营钢铁企业，要不断深化对标工作，对标国内外一流企业，进一步增强民营钢铁企业的竞争力，真正推动行业实现高质量发展。”丁立国说道。详细信息 - 06 2022-06
唐山：推动联合重组 尽快形成“248”钢铁产业新格局
友发集团——上交所主板上市企业、连续18年位列中国企业500强 丨 2022.06.06 丨 28306月2日，唐山市人民政府网站发布了关于印发《唐山市钢铁行业“1+3”行动计划》（以下简称《行动计划》）的通知，并对其进行了政策解读。《行动计划》提出，推动区域内产品同质化企业联合重组，构建集团化管控、市场化运作、国际化发展的高效运行机制，打造国内民营钢铁行业标杆。尽快形成以首钢（京唐、迁钢）、唐钢新区两家大型钢铁集团为主导，沿海、迁安、滦州、迁西（遵化）4大片区为支撑，产能规模达到500万吨左右的8家地方大型钢铁联合企业为重点的“248”钢铁产业新格局。据悉，《行动计划》的指导思想是全方位对标国际先进钢铁企业，实施“1+3”行动计划，即以钢铁企业为主体，提升环保水平、实施技术改造、推进多元化投资。加快推进钢铁产业强链、补链、延链，提升产业链、价值链、供应链水平，努力打造世界一流精品钢铁产业基地，为唐山加快实现“三个努力建成”目标奠定坚实的产业基础。《行动计划》在整合重组、产品结构优化、绿色发展、智能化、产业布局集中方面都提出了具体的目标——【整合重组】：到2022年底，全市高—转长流程钢铁企业（集团）数量控制到22家左右。到2025年底，全市长流程钢铁企业（集团）数量控制到20家以内。【产品结构优化】：到2022年底，钢铁高附加值产品比重达到40%以上，为下游产业升级提供支撑和保障。到2025年底，钢材产品持续多样化发展，每家钢铁企业拥有终端钢铁产品1项以上，并延伸向汽车、家电、装备制造、建筑、钢结构等下游产业。【绿色发展】：到2022年底，全市骨干长流程钢铁企业力争全部完成超低排放评估监测；搬迁改造的长流程钢铁企业，在投产后1年内完成超低排放评估监测；企业吨钢综合能耗降低到560千克标准煤以下，工序能耗持续优于全国平均水平。到2025年底，全行业环保水平继续提升，整体达到国际先进水平。【智能化】：到2022年底，钢铁企业数字化水平显著提升，关键环节数控化率达到100%，钢铁行业骨干企业主业劳动生产率提高到1000吨/人·年以上。到2025年底，大型钢铁企业一体化信息管控平台覆盖率达到80%以上，钢铁行业骨干企业主业劳动生产率提高到1200吨/人·年。【产业布局集中】：到2022年底，沿海钢铁产能达到全市总产能的43%以上，基本形成“临海靠港、铁路沿线”产业新布局。到2025年底，产业布局进一步优化，基本形成规模适度、空间有序、用地集约的产业发展新格局。唐山市钢铁行业“1+3”行动计划为做优做强精品钢铁产业，加快建设世界一流产业基地，依据国家三部委《关于促进钢铁工业高质量发展的指导意见》《河北省加快推进钢铁产业高质量发展的若干措施》等文件，现制定钢铁行业“1+3”行动计划。一、指导思想坚持以习近平新时代中国特色社会主义思想为指导，全面贯彻党的十九大和十九届历次全会精神，按照省委、省政府工作部署，立足新发展阶段，完整、准确、全面贯彻新发展理念，融入新发展格局，以深化供给侧结构性改革为主线，以建设环渤海地区新型工业化基地为统领，以推动钢铁产业高质量发展为主题，全方位对标国际先进钢铁企业，实施“1+3”行动计划，即以钢铁企业为主体，提升环保水平、实施技术改造、推进多元化投资。加快推进钢铁产业强链、补链、延链，提升产业链、价值链、供应链水平，努力打造世界一流精品钢铁产业基地，为唐山加快实现“三个努力建成”目标奠定坚实的产业基础。二、行动目标（一）整合重组步伐进一步加快。学习德国、日本等钢铁强国引导企业重组经验，紧密结合行业发展趋势、区域发展环境、企业发展诉求等，严格执行国家产业政策，加快引导和推动企业整合重组，着力构建以大型钢铁企业为支撑、专精特新优企业为补充的梯次发展格局。到2022年底，全市高－转长流程钢铁企业（集团）数量控制到22家左右。到2025年底，全市长流程钢铁企业（集团）数量控制到20家以内。（二）产品结构进一步优化。学习钢铁强国长短流程搭配，专注高附加值产品研发的经验，着力提升优质、特种钢材比重，提高优势产品质量稳定性，打造“金字塔”型产品结构。到2022年底，钢铁高附加值产品比重达到40%以上，为下游产业升级提供支撑和保障。到2025年底，钢材产品持续多样化发展，每家钢铁企业拥有终端钢铁产品1项以上，并延伸向汽车、家电、装备制造、建筑、钢结构等下游产业。（三）绿色发展水平进一步提升。学习国际先进钢铁企业在降低碳排放道路上实现全球领先水平的经验，推进钢铁全产业链绿色化改造，到2022年底，全市骨干长流程钢铁企业力争全部完成超低排放评估监测；搬迁改造的长流程钢铁企业，在投产后1年内完成超低排放评估监测；企业吨钢综合能耗降低到560千克标准煤以下，工序能耗持续优于全国平均水平。到2025年底，全行业环保水平继续提升，整体达到国际先进水平。（四）智能化水平进一步提高。学习国际先进钢铁企业推进生产管理智能化、建设“灯塔工厂”经验，推进钢铁产业与互联网、大数据、人工智能、5G等新一代信息技术深度融合。到2022年底，钢铁企业数字化水平显著提升，关键环节数控化率达到100%，钢铁行业骨干企业主业劳动生产率提高到1000吨/人·年以上。到2025年底，大型钢铁企业一体化信息管控平台覆盖率达到80%以上，钢铁行业骨干企业主业劳动生产率提高到1200吨/人·年。（五）产业布局进一步集中。学习德国、日本等国家优化产业布局经验，结合唐山实际情况，全面推进沿海、迁安、滦州、迁西（遵化）四大片区规划建设。到2022年底，沿海钢铁产能达到全市总产能的43%以上，基本形成“临海靠港、铁路沿线”产业新布局。到2025年底，产业布局进一步优化，基本形成规模适度、空间有序、用地集约的产业发展新格局。三、行动任务通过实施“1+3”行动，推进我市钢铁产业规模、生态环保、智能应用及多元化发展水平赶超钢铁强国。（一）推进企业主体做大做强1.鼓励企业整合重组。树立政策导向，加强规划引领，推动区域内产品同质化企业联合重组，构建集团化管控、市场化运作、国际化发展的高效运行机制，打造国内民营钢铁行业标杆。尽快形成以首钢（京唐、迁钢）、唐钢新区两家大型钢铁集团为主导，沿海、迁安、滦州、迁西（遵化）4大片区为支撑，产能规模达到500万吨左右的8家地方大型钢铁联合企业为重点的“248”钢铁产业新格局。[责任单位：市发展改革委、市工业和信息化局，相关县（市、区）人民政府、开发区（管理区）管委会。以下责任单位涉及市直部门均按照各自职责分工；相关县（市、区）人民政府、开发区（管理区）管委会均为责任单位，不再列出]2.鼓励产品做强做优。提升优质、特殊品种钢材比重，支持发展高铁用钢、汽车用钢、造船用钢、建筑用钢、模具钢、高速工具钢、电工钢、高级管线钢等高端材料。巩固优势产品质量稳定性，支持津西、正丰等企业，打造H型钢、角钢、钢板桩等品种多样、规格齐全的国内*大的型钢生产基地；支持九江、东华等企业，打造冷镦钢、钢帘线、预应力钢绞线等精品线材和高强钢筋生产基地；支持首唐宝生等企业加强功能性金属材料研发生产，将材料向园林工具、刀具、锯片、离合器片等终端产品转化，提高细分市场产品竞争力。做到“人无我有”、“人有我优”，打造高、中、普“金字塔”型产品结构。（责任单位：市工业和信息化局、市发展改革委）3.鼓励品牌质量提升。完善品牌培育、评价、宣传和保护机制，整合企业优势品牌，提高品牌良好信誉。进一步提升首钢、唐钢、津西、正丰等优势品牌影响力和竞争力，打造唐山钢铁工业迈向中高端的产品名牌、企业品牌和精品钢铁区域品牌，争创中国驰名商标等。支持企业主导或参与国际、国家和行业标准的制修订，提高行业话语权。加强全面质量管理，推广应用先进质量管理方法，提高全员全过程全方位质量控制水平，打造质量标杆企业，争创省政府质量奖、市政府质量奖等。（责任单位：市市场监督管理局）（二）提升环保水平4.结构调整降碳。支持企业发展电弧炉短流程炼钢工艺，优化长短流程生产比例。适度提升非石化能源和自发电比例，充分利用电网谷电和弃电，实现错峰生产，助力能源再分配。支持通过联合重组、多元化发展和钢铁产业纵向延伸等模式，聚集合力开发绿色低碳工艺、深度脱碳和零碳技术，摒弃或降低高碳排放产品和业务。（责任单位：市发展改革委、市工业和信息化局）5.强化过程控制。引导企业通过直接还原法、铁精粉冷固球团等去烧结工序，从源头减少污染物排放和废弃物产生。引导钢铁企业加强过程管控、提升技术管理水平，确保高炉顺行、提高风温和脱湿富氧鼓风等，降低高炉燃料比，实现过程控制减排。支持企业采取厚料层烧结、低温烧结等工艺技术，以及降低烧结漏风率等方式，降低烧结工序燃料消耗。持续推动余热余能回收利用和工序衔接降耗等，挖掘节能降耗和减少排放潜力。（责任单位：市发展改革委、市生态环境局、市工业和信息化局）6.推进绿色改造。鼓励支持企业采用先进绿色制造技术实施超低排放改造，优化能源管控平台，跟踪研究碳捕捉和封存技术商业化进展，提升钢铁行业资源能源利用和清洁生产水平。引导帮扶企业创建“绿色工厂”。跟进国际先进钢铁企业的“氢冶金”研发进展，支持企业探索“以氢代煤”实践，主动应对碳排放、碳中和环保挑战。（责任单位：市生态环境局、市发展改革委、市工业和信息化局）（三）支持技术改造7.加快推进装备大型化。鼓励企业加大资金投入，加快实施装备升级改造项目，钢铁企业全部完成1000立方米以下高炉（铸造用生铁和特钢企业除外）、100吨以下转炉升级改造。市发展改革委、市工业和信息化局、市生态环境局等部门组建工作专班，会同企业全力跑办审批手续。（责任单位：市发展改革委、市工业和信息化局、市生态环境局）8.大力发展智能制造。推进5G、工业互联网、人工智能等新一代信息技术在钢铁行业的应用，依托龙头企业推进多基地协同制造，在工业互联网框架下实现全产业链优化，推进智慧物流，开展钢铁行业智能制造行动、智能制造示范推广，打造“灯塔工厂”。鼓励企业大力构建钢铁行业智能制造标准体系，打造钢铁全产业链互联网联合体，选择有代表性的钢铁企业，围绕智能炼钢、轧钢加热炉智能燃烧节能优化、大型设备在线智能诊断预知性运维、智能物流等应用场景支持建设示范项目，不断提高效率、降低成本。（责任单位：市工业和信息化局）9.建立协同创新体制机制。精准对接钢铁行业基础研究共性需求和短板，组建唐山钢铁产业研究院，负责钢铁行业技术应用研究和重点项目规划，整合协会、高校和研究机构的优势资源，推动形成“基础研究—应用研究—技术开发—商业应用”的线性模式，促进基础研究和共性技术的快速推进和成果转化，高效、有序提升重点钢材产品和产业关键技术的供给和支撑能力。支持钢铁企业争创省级以上重点实验室、工程研究中心，加强与科研院所合作，整合全球智力资源，坚持技术创新，开发研究新工艺、新技术、新装备，全力突破特种钢冶炼、高精度轧制等关键技术和“卡脖子”技术。推进产品绿色低碳转型，开发高强度、耐腐蚀、长寿命、近终型、可循环钢材，实现全生命周期减碳。（责任单位：市科学技术局、市发展改革委、市工业和信息化局）（四）鼓励多元化投资10.推动钢铁企业产品服务延伸。以延链、补链、强链为引领，加快从钢铁向材料、由制造向服务转变。学习国际先进钢铁企业延伸服务汽车、船舶、工厂、零部件等产业链条的成功案例，引导钢铁企业为下游用钢企业开展钢材深加工、新材料、新产品研发等方面的产业延伸和服务，与用钢需求大户建立新型伙伴关系，推动钢铁企业生产工艺链条下延、产品链条拓展。鼓励钢铁企业建设钢材加工、配送中心，发展剪切、配送等增值服务。建立废钢回收保障体系，完善配送服务链条。支持钢铁企业发展现代物流、电子商务等非钢产业，依托现有钢铁交易平台拓展线上业务，服务更多客户群体。（责任单位：市发展改革委、市商务局、市工业和信息化局）11.支持钢铁企业进军战略性新兴产业。结合主导产品、技术基础、产业关联度等实际，引导钢铁企业转投新能源、新材料、节能环保等战略性新兴产业；推动钢铁企业转投应急装备、高端装备、重型装备等装备制造产业；支持钢铁企业向钢结构、集成房屋等建筑领域延伸发展，逐步由钢铁产品向钢铁制品转化。支持钢铁企业组建或参与多主体投资、市场化运作的并购基金、创投基金，并搭建资本与技术互选交流平台，全力保障企业并购项目回归、产业链招商项目落地，推进传统产业优化升级，实现“科技+战新”产业集聚发展。（责任单位：市工业和信息化局、市发展改革委）12.发展钢铁文化旅游。深入学习借鉴德国鲁尔区发展工业旅游先进经验，挖掘和弘扬唐山钢铁历史文化，促进钢铁文化的保护、传承和研究，谋划钢铁工业观光旅游线路，打造工业旅游项目，支持工业旅游示范点的创建。（责任单位：市文化广电和旅游局、市工业和信息化局）四、引导支持政策1.支持建立钢铁产业研究院。2022年底前挂牌成立唐山（国际）钢铁产业研究院，充分整合域内外钢铁企业、高等院校、科研院所创新资源，建成指导全市钢铁产业发展的战略智库、钢铁共性关键技术攻关的策源地、高水平研发机构的共同体、高科技企业的孵化器以及钢铁产业技术人才的聚集高地，有效解决钢铁企业面临的关键、共性技术问题，助推钢铁企业高质量发展。（责任单位：市工业和信息化局、市发展改革委、市科技局、市财政局、市地方金融监管局）2.新项目投资贴息补助。探索引导金融机构为钢铁企业转投战新产业提供低息贷款，同时财政予以贴息补助。由市、县（区）财政对钢铁企业在唐山域内投资超过2亿元的高端装备制造、新能源、新材料等战略性新兴产业新项目贷款予以利息补贴。按照贷款利息50%的标准，单个项目贷款贴息总额不超过500万元。即：市与区按照1:1比例负担，直管县（市）全额负担。（责任单位：市工业和信息化局、市财政局、市地方金融监管局）3.支持优化产品结构。对新获评*制造业单项冠军企业、单项冠军产品的，分别给予100万元、50万元奖励，对新获评省级制造业单项冠军企业、单项冠军产品的，分别给予30万元、10万元奖励。（责任单位：市工业和信息化局）4.支持引进重点产业人才。对钢铁企业全职引进的全日制博士，自来唐工作之日起5 年内，给予每月3000元生活补贴；在唐山落户的，享受购买市域内自用商品住房一次性补贴30万元（不限首套，此政策只享受一次）。全职引进到唐山钢铁企业的全日制硕士研究生，与企业签订正式劳动合同，且正常缴纳社会保险，自来唐工作之日起5年内，给予每月1500元生活补贴；在唐山落户的，享受购买市域内自用商品住房一次性补贴10万元（不限首套，此政策只享受一次）。（责任单位：市委组织部、市人力资源社会保障局）5.支持企业落实“双碳”目标。对钢铁企业置换氢燃料电池重卡的，根据奖补政策享受氢燃料电池汽车补贴。鼓励钢铁企业利用自有土地和建筑物屋顶开发分布式光伏，通过光伏发电赚取“绿证”用以抵消企业的碳排放量。（责任单位：市发展改革委）引进推广减碳工艺，支持钢铁企业探索使用熔融还原炼铁、气基竖炉直接还原炼铁等减碳工艺，鼓励企业探索“以氢代煤”实践。钢铁企业退出配套烧结、焦炉、高炉等设备建设氢冶金和Corex、Finex、HIsmelt（三种熔融还原炼铁工艺）等非高炉炼铁项目的炼铁产能实施等量置换。（责任单位：市工业和信息化局）6.支持“创B争A”。组建工作专班，全面组织开展“创B争A促引领”专项行动，一企一策指导帮助钢铁企业“创B争A”。（责任单位：市生态环境局）7.支持科技成果转化。对既有企业成功引进转化技术和科技成果，经认定后，给予技术合同额2%、*高100万元的补贴。支持钢铁企业瞄准科研机构承接的军工研发课题，引进转化一批军民融合产品，争取认定为军民融合企业。对新列入国家和省级产业基础再造、军民融合产业发展专项资金项目的，按照国家、省支持资金标准给予1∶1配套奖励，*高不超过100万元。（责任单位：市科学技术局、市工业和信息化局、市发展改革委）8.支持建设研发平台。对钢铁企业新认定的*、省级、市级技术创新中心、工程研究中心和企业技术中心，分别给予*高1000万元、100万元、10万元奖补经费。对钢铁企业新认定为高新技术企业的，给予20万元奖励。（责任单位：市科学技术局、市工业和信息化局、市发展改革委）9.支持企业智能化改造。开展互联网诊断行动和互联网培训活动，全市设立1000万元两化融合专项资金，鼓励支持信息化和工业化深度融合，推动工业互联网建设，鼓励支持钢铁企业上云。对钢铁企业新认定省级数字化车间和智能制造标杆企业，一次性给予20万元奖励。对新列入国家智能制造试点示范的项目或企业，一次性给予30万元奖励。（责任单位：市工业和信息化局）10.支持延伸产业链条。支持符合条件的延伸产业链条项目列入省市重点推进项目名单，重点保障规划和用地计划，在用地审批手续上予以积极支持。固定资产投资50亿元以上的延伸钢铁产业链项目，节约集约用地的，支持所在地县级政府参照钢企搬迁政策，一企一策给予项目用地等相关优惠政策。（责任单位：市工业和信息化局、市发展改革委、市自然资源和规划局、市财政局）11.支持拓展服务领域。支持钢铁企业发展现代物流、金融服务等非钢产业。对新认定的*服务型制造示范企业、项目、平台，给予一次性不超过200万元奖励。（责任单位：市工业和信息化局、市发展改革委、市商务局、市地方金融监督管理局、人行唐山市中心支行、唐山银保监分局）五、保障措施（一）加强组织领导。成立以市政府主要领导为组长，市政府相关分管负责同志为副组长，有关部门负责同志为成员的全市钢铁行业“1+3”行动工作领导小组，负责对行动的组织领导。领导小组办公室设在市工业和信息化局，负责协调指导和督促落实。相关县（市、区）政府也要成立相应的领导机构，做到组织到位、措施到位、责任到位、工作到位，推动活动扎实深入开展。（责任单位：市工业和信息化局、上述涉及市直单位）（二）加强指导服务。对全市27家长短流程钢铁企业建立领导干部和重点部门包联制度，实施“点对点”帮扶指导。各部门要结合职责分工，细化措施，靠前服务、一线指导，全面落实各项支持政策，积极帮助争取更多上级资金、项目、土地等支持，有效解决企业实际困难。相关县（市、区）要建立县级领导干部包联制度，跟踪掌握辖区钢铁企业工作进展，及时协调解决存在问题。精准针对钢铁企业需求，进一步完善扶持政策，强化政策的科学性、有效性、针对性，以政策激发钢铁企业转型发展的积极性，推动我市钢铁产业高质量发展。（责任单位：市工业和信息化局、上述涉及市直单位）（三）加强宣传发动。市县两级要充分调动辖区内钢铁企业的积极性和主动性，开展多种形式培训和示范交流活动，推广先进经验和做法，以点带面发挥示范带动作用。各级新闻媒体要通过电视访谈、跟踪报道等形式，总结先进经验，深入宣传政策，树立创新竞进、争先进位的舆论导向。详细信息 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专家说市—6月6日
友发集团——上交所主板上市企业、连续18年位列中国企业500强 丨 2022.06.06 丨 8385我的钢铁：目前现货市场供应端继续小幅增长，不过随着各地市场需求逐步恢复，低位资源成交开始逐步放量，但由于需求并不属于集中性薄发，因此也粗在部分品种涨后成交受阻的情况。另一方面，虽然短期随着宏观政策不断刺激以及疫情好转过后带来的一定需求放量，但考虑到整体6月份需求处于常规淡季以及南方区域开始多雨水影响，因此实质性的需求难有预期中相对乐观。综合而言，短期市场依旧面临供需矛盾，但成本方面的筑底作用将继续显现，预计本周（2022.6.6-6.10）国内钢材市场价格或震荡趋强运行。钢之家：当前市场情绪面和实际需求均继续好转。一方面，影响下游需求*大的不确定性因素逐步消除，上海疫情全面解封，国内疫情明显好转，市场已经快速从疫情管控中走出来。另一方面，国务院稳经济大盘电视电话会议后，公布了详细的33条稳经济一揽子措施，各部门密集出台配套政策和措施，需求有望进一步释放。从数据看，5月份制造业PMI指数为49.6%，比上月上升2.2个百分点，其中生产指数为49.7%提高5.3个百分点；新订单指数为48.2%，提高5.6个百分点，反映出应对疫情影响、全面复工复产的努力效果明显，制造业总体景气水平改善。钢之家调查的五大品种钢材库存2383.4万吨，较上周减少61.7万吨，降幅明显加快，反映出供需边际出现积极变化。随着上海全面解封以及稳经济政策加快落地，预计本周（2022.6.6-6.10）国内钢材市场价格将继续震荡上涨。兰格：随着复工复产工作的推进，积极政策终于逐渐开始落地，5月31日，国务院印发《扎实稳住经济的一揽子政策措施》；6月1日，国务院常务会议再次召开，部署加快稳经济一揽子政策措施落地生效，这是*近10天内，国务院三度开会部署稳经济一揽子政策。近期稳住经济的政策安排紧锣密鼓，此次国常会对6方面33条具体措施的落地生效进行持续跟进部署，狠抓落实，充分表明了政府稳定经济大盘的决心和信心，释放出十分强烈的稳增长的信号，从下调房地产贷款利率到保障性住房建设资金支持；从结构性企业退税到财政支出重点扶持能源转型；从各地发放消费券支持居民消费；从支持中国国家铁路集团有限公司发行3000亿元铁路建设债券，到调增政策性银行8000亿元信贷额度支持基础设施建设；从组织新能源汽车下乡活动，到减征部分乘用车车辆购置税和放开限购、发放汽车补贴等政策支持汽车消费。目前来看，稳增长政策已经进入了密集出台的阶段，接下来将加速进入落地实施阶段，国内经济将从增强居民和企业消费和扩大有效投资力度等方面支持经济回暖。对于国内钢材市场来说，稳增长的强预期再次增强，但由于季节性因素的影响，国内钢市传统淡季需求转弱也是现实。从供给端来看，由于近期钢价有所反弹，钢厂利润开始好转，钢厂挺价意愿较强，但今年部分省市产量压减目标已经明确，目前钢厂产能释放动力有所不足，短期钢铁产能释放将被压制在合理区间。从需求端来看，尽管各地推进复工复产不断在推进之中，但今年以来钢材社会库存去化缓慢，季节性需求淡季已经到来，北方高温南方多雨，工程施工进度将受到明显制约。短期来看，国内钢材市场将在稳增长强预期对于市场信心提振和需求淡季转弱的现实进行博弈，以及钢价成本支撑力度和钢厂挺价意愿增强之间进行博弈，据兰格钢铁云商平台周价格预测模型数据测算，本周（2022.6.6-6.10）国内钢材市场将可能会呈现小幅震荡反弹的行情。唐宋：本周现货市场价格经过连续大幅下跌后，现主要钢材品种价格处于阶段性低位，部分区域钢企亏损，钢企减产、控产现象增多，期货周线上连续三周出现探底回升行情，显示下方4400附近支撑相对较强，随着周五夜盘拉升，期货摆脱弱势通道，市场恐慌情绪有所消除，贸易商低位抄底信心增长。随，北京、天津的疫情好转，上海“抗疫”进入全面复工复产的阶段，全国经济度过了*困难时期，特别是全国稳经济大会的召开，必将推动各项促发展的政策加快落实，市场信心由弱转强。前期因疫情防控制约的交通运输状态继续明显改善，终端用户复工复产增多，新项目加快推进，建筑施工进度或加快、长三角等区域加工制造钢铁需求或明显回升。同时目前钢材价格处于相对低位，加之“端午节”前补库，终端用户采购需求、中间贸易投机需求或有明显增长，市场成交明显回升。供应方面，因长流程钢企区域性亏损，高炉主动减产、产线检修增多，高炉开工或有回落，产量明显降低。短流程钢企亏损或扩大，产线开工率继续低位，总体钢铁产量继续降低。主要品种社会库存、总库存将均有小幅降低，但整体库存降幅仍是缓慢。然而，全国“疫情”处于严控期，上海区域的复工复产、达产期，北京、天津疫情处于关键期，加之华南、华东迎来大范围降雨天气，因此总体需求增长或仍是缓慢。各地促发展政策或不断出台，向好的需求预期情绪不断被激发，特别是目前黑色期现价格处于阶段性低位，原燃料价格下跌的空间缩小，煤、焦降价速度趋缓，钢企继续打压原燃料价格的困难加大，成本支撑作用明显加大，向好需求预期+供应减少+成本支撑，将成为短期钢材价格反弹的主要因素。预计本周（2022.6.6-6.10）主要钢材现货市场价格震荡偏坚挺调整为主。友发集团副总经理韩卫东：4月20号左右，全国粗钢产量日均310万吨左右，需求差，5月20多号，全国粗钢日均产量310万吨左右，需求差，但两个时点的带钢价格，却差了吨钢600元。仅仅从供求关系上，从成本利润上分析很难适应这多变的市场。每一个阶段有每一个阶段的特点和逻辑，总会有一条市场选择的路径，市场总是在讲它自己的道理。当前市场的热点和方向就是迅速恢复经济，这是未来几个月的主题，它的障碍就是需求恢复需要时间，可能开始很慢，再就是日产310万吨的产量偏高一些，主要靠信心、预期还有供需错配来支撑，所以，市场的表现大概率是震荡运行，底部升高。对于我们大家来说，价格再涨几十，库存产品就可以解套，剩下的就可以正常经营了。疫情原因，*近经常一个人喝茶，我过去多年来一直喜欢和朋友一起喝茶，这样不浪费时间，事也聊了，茶也喝了，伴上音乐，一举三得！躲过了一波下跌，搏了个小底，当期经营目标也完成了，还是很开心的，工作生活就是这样，不贪就好！详细信息 - 02 2022-06
张龙强：用好钢铁行业EPD平台 携手产业链低碳高质量发展
友发集团——上交所主板上市企业、连续18年位列中国企业500强 丨 2022.06.02 丨 3270当前，全球资源与环境问题凸显，应对气候变化实现碳中和的压力日益加大，以生命周期理念披露产品或服务的环境影响越来越得到国际支持和采纳，环境产品声明（Environmental Product Declaration, EPD）就是按国际统一的标准体系，对产品碳足迹及环境绩效数据进行报告，经由第三方机构验证，成为科学的、可比的、国际认可的开展国际贸易的重要辅助性文件。钢铁工业作为重要基础产业，是全球关注的碳排放重点领域，越来越多的钢铁产品用户及汽车、家电、造船等下游产业在国际贸易中对钢铁企业提出EPD报告要求。在此背景下，作为政府和企业间的桥梁和纽带，中国钢铁工业协会组织发布钢铁行业EPD平台，是行业及上下游产业链共同推动绿色低碳发展的重大举措，有助于提升中国钢铁在国际绿色低碳产品领域的话语权，也将为应对欧盟碳边境调节机制、突破国际绿色低碳贸易壁垒发挥积极作用。一、钢铁行业EPD平台应运而生2022年5月19日，中国钢铁工业协会组织建设的钢铁行业EPD平台成功发布并上线运行，这是全球钢铁行业践行“双碳”发展的一个里程碑事件。EPD平台具有三大功能和作用：一是规范量化产品环境足迹，满足全价值链绿色低碳数据需求，打通国内外标准化语言对话渠道，应对国际各种碳税体系，指导外贸决策和对外贸易活动；二是致力于成为钢铁行业高质量完成环境绩效评估的重要手段之一、行业绿色低碳转型发展的重要基础之一、钢铁企业获取具有公信力第三方验证产品环境足迹信息的工具；三是帮助下游企业获取准确的上游钢铁材料环境信息，实现绿色采购，通过开展产品全生命周期环境绩效评估，帮助企业更科学地制定及实现减碳路线图。在EPD平台的组织建设过程中，作为国内有威信、国际有影响的行业组织，中国钢铁工业协会聚集钢铁企业和科研院所的智慧，按照国际标准开发了产品种类规则（PCR）及相关标准，并编制了EPD-tools，为EPD平台推广应用打下了坚实基础，同时也为对接国际钢铁行业及国际互认创造了条件。EPD平台的发布，将辅助钢铁企业从生命周期角度探索绿色低碳发展之路，增强中国钢铁在国际绿色低碳产品领域的话语权。二、钢铁行业EPD平台助力下游产业绿色低碳发展EPD作为一种为公众提供可验证的、量化的产品环境绩效数据的技术性声明，且作为产品生态设计、绿色采购、绿色消费的支持手段，目前被越来越多的行业高端品牌作为选择合作供应商、打造“零碳”供应链的重要判断依据。在工信部组织的“绿色设计产品”和“工业产品绿色设计示范企业”申报中，均明确要求需要开展产品的生命周期评价报告，包括EPD报告，通过客观公正的第三方验证，为客户提供基于多方参与和验证的全程透明的产品环境信息声明，满足客户可持续发展的需求，同时向客户及市场展示产品在绿色可持续发展方面的努力、所取得的生态优势以及将为客户创造的绿色价值。钢铁产品生产制造周期相对较长，整个过程中消耗大量资源、能源，并排放污染物和温室气体，但钢铁产品的应用领域非常广泛，且具有高性能、长寿命等特点，能够循环利用。钢铁行业EPD平台的建设有助于推进行业本身工艺流程优化、极致能效提升，推进重大工艺技术创新；也有助于开展钢铁产品绿色设计，研发高强、耐蚀、低能耗的绿色钢铁新产品，促进下游行业绿色低碳转型升级；更有助于促进全产业链参与低碳工作，形成以钢铁产业为核心的绿色低碳生态圈，有力引导和支撑中国钢铁行业以更加绿色低碳的优质产品积极融入国际贸易市场。三、钢铁行业EPD平台运行重点工作当前，中国在应对气候变化领域已取得较大成绩，但在EPD方面起步较晚、经验较浅，除少数钢厂外，大部分企业尚未开展此项工作。建议钢铁企业尽早开展EPD报告的编制工作，通过开展生命周期评估，挖掘产品绿色提升的潜力和机会，从能源消耗、资源利用、环境影响、碳足迹评估等方面提升企业的绿色低碳发展竞争力，促进绿色生产，引导绿色消费。（一）制定钢铁产品生命周期环境影响评估标准规范。全球各国高度重视标准化工作并制定标准化战略，以新兴产业领域的国际标准化制定为主要方向，中国重点构建国内国际双循环相互促进的新发展格局，开展国家标准外文版工作，制定新兴领域的国际标准，有助于发挥中国标准在国际中的作用，助推国际标准化体系不断完善创新。信息标准院拥有一流的标准团队、一流的创新理念、一流的开放视野，积极推动和参与新兴领域国际标准化工作，凝聚全球资源和智慧，充分发挥标准化引领和支撑全球绿色低碳可持续发展的重要作用；打好基础、统筹规划、兼容并蓄，利用钢铁行业EPD平台的优势有力引导和支撑中国钢铁行业以更加绿色低碳的优质产品积极参与国际市场竞争。（二）推动钢铁行业EPD平台与国际接轨互认。EPD是一项国际公认的发布报告，详细说明某一产品在其整个生命周期内以何种方式对环境造成影响。钢铁产品广泛应用在各领域，绿色低碳循环经济是国际产品贸易的重点，推动国内大多数钢铁企业加入产品环境声明发布平台，确立该项工作的权威，共同推动整个行业的高质量发展。作为占全球半壁江山的中国钢铁行业，开展EPD工作势必会产生强烈的反响，融合国内外钢铁行业的特色，共同建立国际通用的钢铁产品环境声明规范，推动形成共识。EPD平台的发布，是钢铁行业主动落实习近平总书记“促进钢铁产业创新发展、绿色低碳发展”指示精神的重要举措，是践行国家双碳目标的战略部署，也是积极应对国际碳边境税的重大举措，必将赋能中国钢铁绿色低碳高质量发展，共同推动钢铁行业上下游产业链共赴低碳发展之路，提升该领域话语权和国际贸易竞争力。详细信息 - 02 2022-06
兰格研究：六月份国内钢铁市场将震荡反弹
友发集团——上交所主板上市企业、连续18年位列中国企业500强 丨 2022.06.02 丨 3201『简要：5月份国内钢铁市场价格震荡下行。铁矿石、焦炭均价下跌，成本支撑力度减弱；基建投资及制造业需求将在稳增长政策推动下不断恢复，6月份国内钢材市场将面临稳增长不断加码、市场信心提振与季节性需求淡季、成本支撑减弱的博弈局面。兰格钢铁研究中心预计，6月份国内钢材市场将呈现震荡反弹的格局。』一、五月份国内钢铁市场震荡下行5月份，稳增长信号和政策虽明显加强，但受疫情影响下游需求释放缓慢，市场预期和信心明显不足，国内钢铁市场价格持续震荡下行。据兰格钢铁云商平台监测数据显示，截至5月31日，兰格钢铁全国钢材综合价格为5098元，较上月末下跌258元，跌幅为4.8%，年同比下跌10.6%。其中，长材价格为4875元，较上月末下跌288元，跌幅5.6%，年同比下跌8.9%；板材价格为5190元，较上月末下跌235元，跌幅为4.3%，年同比下跌12.8%；型材价格指数为5166元，较上月末下跌241元，跌幅为4.5%，年同比下跌9.6%；管材价格为5716元，较上月末下跌241元，跌幅为4.1%，年同比下跌8.2%（详见图1）。图1 兰格钢铁价格指数（LGMI）走势图分品种来看，兰格钢铁云商平台监测的8大钢材品种10大城市均价显示，5月31日，各品种价格相比上月底均明显下跌，其中，三级螺纹钢跌幅*大，为6.0%；无缝管跌幅*小，为2.1%；其他品种跌幅在3.1-5.2%之间（详见表1）。表1 10大城市8大钢材品种价格涨跌情况表 单位：元/吨，% 二、钢铁行业供给分析1、钢铁生产同比仍延续收缩4月份，虽然受到疫情管控及物流运输受限等多重因素的影响，但国内钢铁生产企业产能呈现稳定释放的态势。国家统计局数据显示，4月份，我国粗钢产量9278万吨，同比下降5.2%（详见图3）；1-4月，粗钢累计产量33615万吨，同比下降10.3%。从粗钢日产来看，4月份全国粗钢日均产量为309.3万吨，环比上升8.6%。图2 我国粗钢和钢材月度产量数据5月份以来，由于疫情反复的影响，下游实际采购需求释放力度明显受限，同时钢厂也面临前期高成本和钢价下滑的双重压力，钢铁生产企业的产能释放依旧维持高位承压的态势。兰格钢铁网调研的全国高炉开工率呈小幅回升态势。从全月来看，5月份全国钢铁企业高炉开工率均值为82.2％，较上月上升1.4个百分点，较上年同期高0.3个百分点。重点大中型钢铁企业仍保持生产的稳定性，中钢协数据显示，5月上中旬重点钢企累计粗钢日均产量230.12万吨，环比增长1.26%，同比下降2.26%。5月份国内钢铁产量呈现短期高位承压的态势，据兰格钢铁研究中心估算，5月份全国粗钢日产或将维持在310万吨左右的水平。2、钢材库存消化速度明显放缓5月份，受疫情散点多发影响，下游需求仍然疲软，钢材社会库存消化速度继续放缓，且库存水平高于去年同期。据兰格钢铁云商平台监测数据显示，截至5月27日，兰格钢铁网统计的29个重点城市钢材社会库存为1392.8万吨，月环比下降3.8%，年同比上升11.0%。其中，建材社会库存为896.5万吨，月环比下降8.0%，年同比上升14.2%；板材社会库存为496.3万吨，月环比上升4.8%，年同比上升5.6%（详见图3）。钢材社会库存自高点累计降幅为16.1%，社会库存消化速度较上年同期（36.5%）明显放缓了20.4个百分点。6月份随着需求的逐步改善， 钢材社会库存降速或将加快。图3 国内每周钢材社会库存走势图三、钢铁行业成本分析：矿焦价格下跌 成本支撑减弱5月份，随着国家保供稳价，铁矿石市场供应和发运量恢复，以及粗钢产量压减政策推进，铁矿石价格有所回落。据兰格钢铁云商平台监测数据显示，5月份，唐山地区66%品位干基铁精粉均价为1158元，较上月下跌94元，跌幅为7.5%；进口铁矿石方面，澳大利亚61.5%粉矿日照港市场均价为941元，较上月下跌42元，跌幅为4.3%。随着物流运输恢复正常，钢企顺利完成补库，叠加煤炭市场保供稳价开展，且钢企利润明显下降甚至部分亏损情况下，钢企开始对焦炭价格提降，完成四轮提降。据兰格钢铁云商平台监测数据显示，从均值来看，5月份唐山地区二级冶金焦平均价格为3420元，较上月均值下跌259元，跌幅为7.0%。在铁矿石、焦炭均价下行带动下，成本支撑作用明显。兰格钢铁云商平台成本监测数据显示，使用5月份购买的原燃料生产测算的兰格生铁成本指数为168，较上月同期下降6.3%；普碳方坯不含税平均成本较上月同期减少202元/吨，降幅为4.9%。四、钢铁行业需求分析1、出口需求：钢材出口环比略有回升 同比仍大幅下降4月份，我国钢材出口呈现环比略有回升、同比大幅下降的态势。海关总署发布数据显示，4月份，我国出口钢材497.7万吨，环比增长0.7%，同比下降37.6%（详见图4）；1-4月份我国累计出口钢材1815.6万吨，同比下降29.2%。进口方面，由于国内疫情对经济的冲击超出预期，钢材需求较弱，且海外市场价格偏高，进口仍呈下降态势。4月份，我国进口钢材95.6万吨，环比下降5.4%，同比下降18.6%；1-4月累计进口钢材417.4万吨，同比下降14.7%。图4 我国月度钢材进出口情况当前全球疫情仍在持续，地缘政治冲突使得全球能源和粮食价格快速上涨，通胀压力居高不下，制造业增速持续放缓，全球经济下行压力有所加大。5月份中国物流与采购联合会钢铁物流专业委员会调查的钢铁企业新出口订单指数在收缩区间回落，为40.9%，较上月回落3.6个百分点；同时兰格钢铁网调查的钢铁贸易企业出口订单指数在收缩区间略有回升，为47.9%，较上月回升0.5个百分点；反映钢材出口需求仍然不足，兰格钢铁研究中心预计5、6月份我国钢材出口量难有明显回升。2、国内建筑需求：建筑钢材需求有改善预期受国内疫情冲击明显超预期影响，固定资产投资增速进一步回落。分领域看，1-4月份，基础设施投资同比增长6.5%，回落2.0百分点；制造业投资同比增长12.2%，回落3.4个百分点；房地产开发投资增速由正转负，同比下降2.7%。当前，从国家到地方省市，不断释放地产维稳政策及松绑调控，地产政策推进将有利于推动房地产市场企稳，房地产销售降幅预计逐渐收窄，或于年中企稳。由于新开工规模持续收缩，将继续向施工和投资传导，上半年房地产投资将继续探底，预计在三季度或将企稳。基建方面，5月份以来，地方专项债加快释放，同时重大工程项目推进也在不断加速，基建投资领域不断加码。根据地方债信披文件，5月份新增专项债发行规模将达到6319.62亿元，将创年内新高。5月23日，国务院召开会议进一步部署稳经济一揽子措施，新开工一批水利特别是大型引水灌溉、交通、老旧小区改造、地下综合管廊等项目，引导银行提供规模性长期贷款，支持发行3000亿元铁路建设债券。当前疫情形势逐步好转，各地稳经济政策不断推进，地方专项债有望形成实物工作量，基建领域用钢需求将首先实现平稳释放，成为短期内钢材需求的重要支撑。6月份将进入传统季节性需求淡季，北方将面临高温天气，而南方将面临雨季的影响，各地工程进度仍受季节影响，建筑钢材需求预计在季节性和稳增长双重因素影响下，有一定改善空间。3、国内制造业需求：制造业用钢需求有望逐步恢复4月份制造业方面受到疫情明显影响，数据表现进一步恶化。国家统计局数据显示，4月份，制造业规模以上工业增加值同比增速由正转负，同比下降4.6%；1-4月，制造业规模以上工业增加值同比增长3.2%，增速较1-3月下降3.0个百分点。兰格钢铁研究中心监测的15项主要用钢产品产量数据中，4月份除金属成形机床、金属冶炼设备、家用彩色电视机等3项产品同比有增长外，其余12项产品单月表现均为负增长，且多数产品降速进一步扩大。5月30日，工信部提出保链稳链、帮扶中小企业、适度超前部署5G、组织新一轮新能源汽车下乡活动等一系列措施，全力以赴提振工业经济。目前国内疫情防控形势有所好转，通行限制逐步取消，物流恢复带动供应链体系逐步恢复，企业复工复产正稳步推进，疫情对工业企业的影响将逐步减弱。5月份中国制造业PMI在收缩区间有所回升，制造业产业链、供应链运行逐步疏通，企业生产和市场需求有所回补，产业恢复协同性较好，后期制造业用钢需求有望不断恢复。五、六月份国内钢铁市场预测图5 兰格钢铁综合指数预测从国外环境来看，5月份全球通胀压力继续攀升，各国货币紧缩政策持续推出，全球多国央行加息节奏明显加快，6月份美联储加息概率仍强，进一步影响国际资本市场及大宗商品市场波动程度。从国内环境来看，稳增长政策不断发力，专项债提前下达，贷款利率下调，财政、货币政策齐发力，扩投资、促消费、稳地产同步加力，国内经济有望逐渐转暖。综合来看，6月份国内钢材市场将面临稳增长不断加码、市场信心提振与季节性需求淡季、成本支撑减弱的博弈局面。兰格钢铁研究中心预计，6月份国内钢材市场将呈现低位震荡的格局，随着稳增长政策不断落地，以及复工复产的逐步恢复，下游需求将有所改善，市场价格有望企稳反弹。详细信息 - 01 2022-06
兰格研究：房地产投资继续探底 用钢改善或待下半年
友发集团——上交所主板上市企业、连续18年位列中国企业500强 丨 2022.06.01 丨 30751-4月份，房地产开发投资呈现负增长，4月当月降幅扩大，商品房销售、新开工面积等指标大幅下行。近期房贷利率下调、多地政策放松，有利于托底市场需求，行业的政策底已过，但由于市场深度调整，企业、居民信心不足，而新开工规模的连续收缩将传导至施工端，房地产投资预计仍有下行空间，行业的钢材需求尚未至底部，改善或需待下半年。一、商品房销售景气持续下行1-4月份，商品房销售面积39768万平方米，同比下降20.9%，增速较1-3月份回落7.1个百分点。分类型看，住宅销售面积下降25.4%，办公楼销售面积增长15.1%，商业营业用房销售面积增长12.4%。从单月来看，商品房销售面积自去年下半年以来持续负增长，今年4月份同比降幅由上月的17.7%扩大至38.8%，房地产市场深度调整，4月份销售规模加速收缩，环比降幅亦明显大于往年。图1 2018-2022年月度商品房销售面积及同比增速商品房销售规模持续收缩，既有疫情冲击、政策调控等短期外在因素的影响，也有行业本身发展周期带来的内生动能减弱的原因，是短期和中长期因素叠加影响的结果。从长周期来看，房地产行业经历20年发展，成长期已过，行业发展逻辑发生变化，需求回归居住属性，家庭资产中对于房产的配置意愿减弱，房地产市场规模预计不会再明显扩张；从中周期来看，自2016年开始的本轮房地产市场景气周期也处于下行阶段。房地产在经济中的作用举足轻重，稳增长还需房地产市场稳定。5月15日，央行通知表示，对于贷款购买普通自住房的居民家庭，首套住房商业性个人住房贷款利率下限调整为不低于相应期限贷款市场报价利率减20个基点；5月20日，*新一期五年期LPR下调至4.45%。五年期以上LPR和房贷利率挂钩，部分银行房贷利率已经下调，有助于降低居民房贷成本。另外，全国已有多个城市调整调控政策，如降低首付比例、加大公积金购房支持力度等，支持刚性和改善性住房需求。房地产市场的政策底已过，疫情影响减弱后，被疫情限制的购房需求将有所释放，叠加政策放松，对冲市场的下行趋势，商品房销售情况将有所改善，但由于居民预期及信心较弱，在大周期和中周期叠加的下行阶段，市场短期可能难有明显回暖。二、新开工和土地购置规模大幅收缩1-4月份，房屋新开工面积39739万平方米，同比下降26.3%；从单月来看，自去年4月份开始，新开工面积持续负增长，今年4月份同比降幅由上月的22.2%扩大至44.2%，新开工下行明显加快，对后期施工和行业的投资形成制约。图2 2018-2022年月度新开工面积及同比增速走势由于新开工面积的持续下降，施工面积亦大幅收缩。1-4月份，房地产开发企业房屋施工面积818588万平方米，同比持平；单月来看，4月份施工面积同比下降39.3%，降幅较上月扩大18.0个百分点。值得注意的是，房屋累计施工面积自2000年以来未出现过负增长，今年前四个月同比增速首次降至0%，下月或将呈现负增长，施工规模或长周期见顶，对房地产投资形成压力。1-4月份，房地产开发企业到位资金48522亿元，同比下降23.6%，降幅进一步扩大，企业资金状况依然较差。由于销售不景气，到位资金中占比*大的定金及预收款下降37.0%。市场信心不足，企业预期转弱，开工和拿地意愿不强。1-4月份，房地产开发企业土地购置面积1766万平方米，同比降幅达46.5%。三、房地产开发投资呈现负增长1-4月份，全国房地产开发投资39154亿元，同比下降2.7%，增速由正转负。分地区来看，东北地区同比下降30.5%，降幅*大，东部和西部地区分别下降1.8%和6.4%，中部地区小幅增长2.1%。从单月来看，4月份房地产开发投资同比下降10.1%，降幅较上月扩大7.7个百分点。图3 2017-2022年月度房地产开发投资同比增速走势去年下半年以来，房地产投资的下行压力逐步显现。由于商品房销售仍呈下行趋势，且降幅扩大，开发企业信心不足，叠加资金压力，新开工和购地等主要指标持续萎缩，将进一步向施工传导，施工面积或呈下行趋势，房地产投资也面临下探的压力。市场需求带动供给企稳后，房地产投资才可能逐步改善。四、房地产建设用钢改善或待下半年疫情冲击*严重的时段已过，项目施工加快，有利于提振钢材需求，但由于新开工面积的大幅收缩，存量施工规模见顶，短期房地产投资有下行空间。房地产市场风险正逐步释放，行业的政策底已过，当前市场重点关注行业的底部在哪里以及何时能够企稳。根据以往规律，商品房销售领先于新开工和房地产投资，今年房地产行业主要指标中，商品房销售面积*先见底，预计在4-5月份，之后随着房贷利率下调，各地政策放松，市场可能趋于稳定；销售企稳后将向新开工传导，新开工面积或在下半年企稳；*后传导至施工端和房地产投资，房地产投资可能在三季度见底，施工和投资的企稳将带动行业用钢需求改善。今年全年房地产开发建设的钢材需求预计有所下降，房地产行业成长期已过，用钢需求扩张阶段也基本已过，钢铁企业需从长期视角配置自身资源，在构建竞争优势的同时挖掘新的增长点。详细信息
