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2021年供需格局将改善 钢材盈利有望提升
友发集团——上交所主板上市企业、连续18年位列中国企业500强 丨 2021.01.20 丨 34712020年注定是钢铁行业不平凡的一年。钢铁工业是我国国民经济的重要基础产业，是建设现代化强国的重要支撑，是实现绿色低碳发展的重要领域。但面对新冠疫情，中国钢铁行业用实际行动证明了钢铁是国民经济的中流砥柱，成为国民经济平稳运行的 “稳定器”和 “压舱石”。去年8月份以来国内制造业保持较快增长，对钢材板材特别是冷热轧板卷的需求量迅速增加。加之国外钢企受疫情影响大面积停工，导致钢板材价格大幅上涨，带动我国板材出口量大幅增加，部分钢企的出口订单已经排到今年4月份，国内外制造业需求推动下，钢铁板材需求持续保持强劲势头。进入2021年以来，随着天气转冷，螺纹钢终端需求虽然有所回落，但总体上仍然表现出较强的韧性。岁末年初，国内房地产销售依然红火，带动房企迎接春节销售旺季的赶工潮，而且寒潮并没有逆转建筑钢材的销售节奏。不过，当前在市场需求减少的背景下，钢厂供应不会出现大幅度增加，成本大增、生产利润下降将促使钢厂积极挺价。市场预计一月中旬国内钢材价格将强势震荡，但需警惕春节前后钢材价格调整压力。2020年铁矿石价格创下了近7年来新高2020年4月以来，铁矿石价格一路上涨，成为*受瞩目的大宗商品之一。铁矿石是迅速摆脱了新冠疫情影响的大宗商品之一，因为很明显，购买了全球约三分之二海运量的中国，正在大举支出以刺激经济。中国是世界*大的工业制造国，截止到2019年，中国的钢铁产量达到了9.96亿吨，因此有着庞大的工业原料进口需要。而在中国方面大开刺激措施闸门的同时，铁矿石还一度出现了供应担忧，尤其是在铁矿石第二大出口国巴西和第三大出口国南非，因为试图遏制疫情爆发的措施打击了矿山和运输系统。据数据显示，2020年铁矿石价格呈现一道明显的弧线，上半年平均价基本与去年同期持平，下半年则远超去年同期。前4个月，受全球疫情影响铁矿石价格呈震荡下降走势，但从5月份起，价格开始快速回升，其原因主要为铁矿石需求增加，供应下降，加之资金的炒作起到推波助澜的效果，导致铁矿石价格一路上扬直涨至年底*高点。2020年，铁矿石平均价为每吨105.24美元，比2019年上涨16.83%，创下了近7年来新高。近段时间来铁矿石价格疯狂上涨，2021年开年铁矿石价格持续走高，让2020年飙涨的现货铁矿石更上层楼。业内人士预计，铁矿石市场供需整体延续紧平衡，价格或将呈现出前高后低的走势。临近春节，钢铁企业仍是有补库的需求。同时，国内铁矿石港口库存处于较低水平，近期铁矿石价格呈现出高位震荡的走势。目前，尽管价格持续创出亮眼表现，但基本面或可能慢慢开始不利于进一步上涨，似乎更可能出现跌价。而市场对现货铁矿石价格应抱持审慎的主要原因，是因为澳洲、巴西和南非这些主要出口国供应在增加，且有初步迹象显示，中国钢产量今年可能持稳。因此，投资者需重点关注国内外疫情的发展，将对全球经济复苏形成阶段性扰动。2021年供需格局将改善 钢材盈利有望改善2020年12月31日，工信部发布《关于推动钢铁工业高质量发展的指导意见(征求意见稿)》提出，力争到2025年，钢铁工业基本形成产业布局合理、技术装备先进、质量品牌突出、智能化水平高、全球竞争力强、绿色低碳可持续的发展格局。日前，中国钢铁工业协会副会长骆铁军在召开的2021中国钢铁市场展望暨年会上指出，2020年中国钢铁行业整体表现好于预期，呈现出“高需求、高产量、高成本、有效益”的特点。不过，骆铁军表示，展望2021年，我国钢铁产量在需求带动下预计还将高位运行，而且随着全球经济逐步恢复，钢材进出口将恢复常态。随着市场对铁矿石炒作预期的消化和现实兑现，铁矿石价格将呈现下降趋势。不过，在国家政策强力推进新能源车的情况下，我国新能源汽车的增长仍将持续，对无取向硅钢的需求仍将继续增长。从世界范围来看，新能源汽车产销量正逐步攀升，随着世界各国对汽车排放标准的进一步升级，新能源汽车的产销量将进一步上升。新能源汽车产销量的上升将拉动硅钢需求，硅钢生产企业将持续受益。数据显示，2020年1-11月新能源汽车累计生产111.91万辆，同比增长7.6%;累计销售110.91万辆，同比增长6.35%。因此，预计2021年钢材供需格局将改善，需求拉动叠加成本支撑将推动钢价均值上行，钢价走势或强于原料价格走势，钢材盈利有望改善。外资加仓持续流入 钢铁板块涨幅居前近一周，沉寂已久的钢铁板块逆市崛起，板块指数涨近2%。与此同时，嗅觉灵敏的北向资金已悄然对钢铁股进行了布局。北向资金持续流入钢铁股，有数据统计，今年以来，有23只钢铁股现身沪股通、深股通前十大成交活跃股榜单。其中，包括宝钢股份、南钢股份、鞍钢股份、方大特钢、华菱钢铁、新兴铸管等在内的14只钢铁股，期间被北向资金净买入，成为外资加仓的对象。另外值得一提的是，宝钢股份1月19日公布，公司预告2020年归母净利润为125.23到131.23亿元，同比增加1%到6%，扣非净利润120.6到126.6亿元，同比增长9%到15%。其中4季度归母净利润46.64到52.64亿元，同比增加31.42%到48.32%。公司快速应对原料大幅上涨的影响，同时，公司在四大基地对标找差，推动成本削减，公司整体盈利能力稳步提升。我们预期随着公司内部变革和成本削减的持续进行，公司盈利能力将持续上升。此外，该公司拟以集中竞价交易方式回购公司A股股份，后续用于实施股权激励计划。宝钢股份拟用不超过人民币40亿元的自有资金，以不超过人民币8.09元/股的价格回购公司A股股份，回购股份数量不低于4亿股，不超过5亿股，占公司回购前总股本约1.80%-2.25%。回购期限为自公司董事会审议通过此次回购股份方案之日起不超过12个月。众所周知，宝钢股份是国内乃至全球具有竞争优势的钢企，随着钢铁行业逐步迈入存量博弈时代，行业集中度提升是大势所趋，该公司作为国内钢企绝对龙头将充分受益钢铁行业集中度提升的历史机遇，内生性成长与外延兼并重组双管齐下，将逐渐显现出行业所稀缺的成长性，成为一支穿越周期的成长标的，公司业绩有望持续增长。东吴证券分析也认为，钢铁业绩改善趋势确定，钢铁股仍是年报表现较好的几个板块之一，相关标的具备再次配置价值。钢铁行业的机会主要来自估值修复和需求端回暖，基于制造业复苏逻辑看好钢铁板块，首推板材和特钢。一是，估值历史低位，叠加制造业复苏、海外经济回升，板材企业基本面中期确定性改善;二是，标的方面，首推宝钢股份(汽车板龙头)、中信特钢(制造业用轴承钢龙头)，关注新钢股份、鞍钢股份、华菱钢铁、河钢资源(铁矿石龙头)、方大特钢(高弹性长材)、久立特材。（香港财华社）详细信息 - 19 2021-01
今年中国全部粗钢需求将越过11亿吨大关
友发集团——上交所主板上市企业、连续18年位列中国企业500强 丨 2021.01.19 丨 3332已经过去的一年，中国钢铁及钢材需求较为强劲，其中粗钢表观消费量达到10.3亿吨，增长8%左右。预计2021年全国钢铁及钢材需求继续稳定增长，全年全部粗钢需求（含直接出口，下同）将越过11亿吨整数关口，增长4%以上。2020年中国钢铁及钢材需求大幅增长根据统计数据测算，2020年全国粗钢表观消费量为101780万吨，比上年增长7.6%。如果将同期数千万吨的钢坯及粗锻件进口量计算在内，2020年中国粗钢表观消费量应该超过10.3亿吨，比上年增长8%左右，增长势头较为强劲。2020年中国钢材直接出口量为5367万吨，折算粗钢5650万吨，据此计算，2020年中国全部粗钢需求量在10.5亿吨以上水平，比上年增长6%左右，亦为较大幅度增长。2020年中国钢铁及钢材需求所以大幅增长，主要缘由两个强化：一是决策部门逆周期调节，加大固定资产投资力度，使得国民经济需求结构中的钢材需求得到强化。二是全球疫情严重和“贸易战”升级，使得全部钢材需求中的国内需求得到强化。2021年中国钢铁需求稳定增长局面不会改变展望2021年中国粗钢需求，因为宏观经济显著提速，因为稳投资关键效应增强，还因为资金环境较为宽松，多项利多推动，预计全年粗钢表观消费量将会超过10.6亿吨，增幅在4%以上。不仅如此，新一年内因为出口环境改善，中国钢材需求亦会转降为升，预计全年钢材出口量达到或接近6000万吨，增幅在1成以上，折算粗钢在6000万吨水平以上。这样算来，2021年中国全国粗钢需求量将超过11亿吨，再次创下历史新高。2021年中国全部粗钢需求再次创下新高，势必拉动全国粗钢产量、铁矿石进口量迈上新台阶。同时，亦因为产量提高后规模效益增加、原材料库存升值、钢材销售价格上涨、资金利率下降、统计基数对比等因素影响，钢铁行业实现利润亦会有较大幅度增长，尤其是一季度和上半年效益指标将十分亮眼。受其推动，同期股市钢铁板块会有一个好的表现。(兰格专家陈克新原创文章，转载请注明出处)详细信息 - 19 2021-01
经济向常态回归 钢材需求稳中有升
友发集团——上交所主板上市企业、连续18年位列中国企业500强 丨 2021.01.19 丨 3392国家统计局今日发布数据显示，2020年，国内生产总值1015986亿元，按可比价格计算，比上年增长2.3%。分季度看，经济增速呈现前低后高的V型走势，一季度同比下降6.8%，二季度增长3.2%，三季度增长4.9%，四季度增长6.5%，四季度增速超过去年同期水平。经济保持稳定恢复固定资产投资稳步回升。2020年1-12月份，全国固定资产投资(不含农户)518907亿元，同比增长2.9%，比1-11月份提高0.3个百分点，较2019年全年低2.5个百分点。三大领域中，全年房地产开发投资141443亿元，同比增长7.0%，增速较2019年低2.9个百分点，单月投资增速10月份创年内高点后连续回落；基础设施投资同比增长0.9%，比1-11月份回落0.1个百分点，较2019年低2.9个百分点；制造业投资同比下降2.2%，2019年为增长3.1%。消费同比负增长。全年社会消费品零售总额391981亿元，同比下降3.9%，2019年为增长8.0%；单月增速8月份转正后持续三个月回升，12月份疫情散发扰动消费，同比增速再度回落0.4个百分点。商品零售中，汽车、家电类零售全年均为负增长，分别同比下降1.8%和3.8%。出口表现超出预期。海外多发货币创造需求，国内全力推动复工复产，供应链优势显现， 2020年1-12月份，全国出口总金额(以美元计)同比增长3.6%，其中家电出口大幅增长，机电、通用机械设备等产品出口也较快增长。工业生产保持高位。全年规模以上工业增加值同比增长2.8%，较2019年低2.9个百分点；单月增速在8月份已超去年同期水平，12月份进一步上行至7.3%。其中，2020年制造业增加值同比增长3.4%，主要用钢产品中，金属切削机床、工业机器人、发电机组产量保持较快增长，汽车产量同比下降1.4%。四季度暂超潜在增速疫情过后，房地产和基建投资较快恢复，出口超预期增长，经济实现快速反弹，2020年四季度，制造业投资复苏加快，叠加房地产韧性和出口高增，三因素共同推动经济增速超过潜在增长水平。不过，12月份经济运行表现出高位特征，房地产、基建投资当月投资增速回落，出口增速也有见顶迹象，经济受到疫情冲击后由投资赶工和出口替代拉动的高增长有回归趋势。目前，固定资产投资、出口和工业生产增速都高于疫情前水平，社会消费品零售同比增速和疫情前存在差距，经济恢复尚不均衡，复苏仍有空间。消费中主要是受限于疫情防控的线下接触性消费还未恢复，防御性储蓄增加为消费蓄力，随着疫情影响逐步消散以及疫苗普及，消费将是经济恢复常态化的*后一环。政策预计缓步退出随着疫情影响减弱，经济的内生动能逐步提升，刺激政策将缓步退出。2021年货币政策将边际收紧，M2和社会融资规模增速预计稳中有降，同名义经济增速基本匹配，流动性保持合理充裕。同时，政策将在恢复经济和防范系统性金融风险之间建立平衡，如在房地产领域，前期出台对企业融资监管的三条红线，近期又对银行业金融机构的房地产贷款及个人住房贷款比例设置两条红线。财政方面的刺激力度预计减弱，专项债规模将有收缩，特别国债不再发行，财政赤字率也将回落。同时，财政资金的支出方向也会有所变化，可能更多用于支持科技创新、调整收入分配等方面。不过，由于世界经济形势依然严峻，国内经济复苏并不平稳，财政支持规模仍将高于疫情前水平，叠加前期财政资金的惯性作用，整体对于经济的支撑仍然较强。2021年经济向常态回归疫情影响过后，宏观经济运行将重回原来轨道，受基数影响，2021年经济增速预计前高后低，二季度后逐步向正常增长水平回归。在投资方面，2021年三大板块走势或将分化。出口高景气，国内消费复苏，十四五规划的政策红利推进产业升级，新一轮制造业景气周期开启，制造业投资将由负转正；企业融资和银行贷款都加强监管，推动房地产企业加快开工竣工，投资增速可能前高后低，全年预计低于2020年；前期资金投入对2021年基建投资的惯性影响仍在，新基建带来增长驱动，基建投资预计小幅增长。疫情影响逐步消除后，社零增速将继续回升。汽车方面，政策集中落地、更新换代需求提升、新能源汽车发力为行业带来增长动力，汽车零售将转为正增长；家电方面，2020年下半年商品房销售回暖，将带动后期家电消费，家电零售也有望实现正增长。全球经济复苏仍将带动出口较快增长，后期海外供应链逐步恢复后，出口将回归正常区间，部分外贸市场份额可能面临回流，但一些优势产业如家电、工程机械的外贸份额有望保持。钢材需求或稳中有升2020年疫情来袭，政府加大逆周期调节力度，一系列的促投资、稳增长政策给钢铁行业需求带来机遇，国内固定资产投资先行恢复，建筑、机械等下游领域保持较快增长，拉动钢材消费，后期出口超预期好转，家电、机电等用钢产品的出口快速恢复并意外增长，带动钢材的间接出口，全年钢材消费实现较快增长。2021年，我国经济将向常态化回归，经济均衡复苏叠加推进结构调整，消费和制造业投资将是进一步恢复的主要驱动，钢材需求总体或稳中有升。制造业受国内需求以及出口带动，用钢需求将延续2020年下半年以来的旺盛态势，房地产投资动能趋缓，基建投资小幅增长，建筑业用钢需求依然不弱，但相对2020年，钢材消费或难有超预期表现。(兰格钢铁研究中心 王静 原创章，转载务必注明出处)详细信息 - 18 2021-01
钢材价格高位震荡 钢贸商冬储积极性不高
友发集团——上交所主板上市企业、连续18年位列中国企业500强 丨 2021.01.18 丨 3224近期钢材价格呈现高位震荡态势，受价格及未来预期影响，钢贸商冬储积极性整体不高。不过，业内普遍看好2021年春季行情。有钢贸商指出，受疫情和环保的影响，施工项目停工时间较往年来得更早，部分项目工期被延误。在此背景下，2021年上半年肯定会加大力度追赶工期，对钢材需求形成利好。钢材现价不宜冬储“冬季淡季需求下降，价格一般会下降，到来年春天需求回暖价格一般就会上涨，冬储就是赌这个小阳春行情。2020年钢贸商冬储价格大概在3600元/吨左右，现在价格是4200元/吨。这几年冬储的人本来就少了，前些年冬储亏钱的很多，现在大家都比较谨慎。传统的小阳春不一定年年都出现，有时候需求也会滞后，如果价格合适可能会储一些，这个价位除非是钢厂协议户只能被动储一些，普通钢贸商不会储的。”兰格钢铁网相关负责人对中国证券报记者表示。“如果价格太高，年后价格上涨空间就很小，冬储风险就太大。正是因为看好2021年的经济预期，所以钢材价格一直没降下来。2020年12月，钢材价格出现较大幅度的上涨，目前这个价位做冬储不合适。”上述负责人对中国证券报记者表示。北京瑞超兴隆商贸有限公司总经理张颖表示，公司作为协议户会被动“冬储”一部分，至于自己是否会主动“冬储”目前正在考虑之中，除价格方面外，还要根据目前的出货情况而定。华泰期货研究院指出，每年到了春节前进入农历腊月之后，钢贸商总要面对的一个问题就是钢材冬储。何时储，储多少，冬储价格多少，始终要反复分析思考，正是因为这种时间上的供需错配，来年开春都能引爆一波价格上涨的行情，而收获的多少，主要受春节前冬储时间、价格以及节后消费的影响。从往年情况来看，如冬储时间过早，存在冬储时间过长、累库过高的风险；但如建仓时间过晚，冬储行情已经启动，价格上恐不具备优势。因此，冬储时间要合理，一般在春节前一个月即农历腊月开始（东北地区略早），各地区钢厂开始陆续公布冬储政策。兰格钢铁首席分析师马力表示，往年需求拐点出现后，钢价会逐渐下降，钢贸商开始冬储。但今年的经济预期被普遍看好，期货市场表现较强，虽然供需关系发生了转变，但对钢价影响有限。因此，没有协议的钢贸难以冬储，即便有协议也希望通过进一步与钢厂商讨冬储政策来降低风险。需求出现回落兰格钢铁网马广慧表示，受冬季下游开工率低、春节临近等多重因素影响，钢材需求一再下降。目前，北方多地下游工地已经停工，工人也已经提前错峰返乡。此外，钢材出货量也在不断回落。1月14月，北京建材10家大户出货合计3700吨，较月初的9400吨下降了5700吨，降幅达到了60.64%。值得注意的是，在需求下降的同时，产量却出现了回升。中国钢铁工业协会1月13日公布数据显示，1月上旬，重点统计钢铁企业平均日产粗钢219.56万吨，环比增长1.51%、同比增长11.58%；日产钢材205.19万吨，环比下降8.31%、同比增长11.94%；日产生铁194.35万吨、环比增长2.84%、同比增长9.79%。在此背景下，社会库存出现了明显回升。据兰格钢铁云商平台监测数据显示，1月15日，兰格钢铁网统计的29个重点城市社会库存为859.8万吨，较前一周上涨了33.1万吨，增幅为4%。兰格钢铁研究中心王静指出，1月上旬重点钢企粗钢日均产量再度回升，国内铁矿石需求并未减弱，而海外需求仍有进一步好转的预期，进口铁矿石价格表现坚挺。随着春节临近，钢厂对铁矿石补库带来需求增量，不过，成本高位、钢价走弱使钢厂生产利润持续被压缩，疫情再次加重带来情绪扰动，铁矿石价格上行动能也不强，预计短期将高位震荡。看好上半年行情虽然钢贸商冬储意愿不强，但是行业普遍看好2021年钢材市场整体行情。兰格钢铁研究中心葛昕指出，目前国内经济整体向好，但经济发展正处于转变之中，优化结构转换动力成为了主旋律，这也是经济长期向好发展的基础。对于国内钢材市场而言，市场需求明显下降，下游采购快速缩量，现货商家冬储积极性不高，选择观望维稳居多，但期货市场在连续下跌后开始有所反弹，将可能带动现货价格有所回暖，但整体钢材市场依然没有逃出走弱的局面。综合来看，短期内整体钢市将呈现震荡趋弱的局面，品种走势将有所分化。青岛九州物资供应链金融中心总经理张旭阳表示，比较看好2021年上半年的行情，公司除协议量外，还将根据下游施工项目进行一定的冬储，价格高会少储一些，价格低会多储一些。“今年受疫情和环保的影响，山东的施工项目停工时间较往年来得更早，因此部分项目的工期被延误，相信2021年上半年肯定会加大力度追赶工期。目前，全国多个省市倡议务工人员就地过春节，山东部分工地也在计划留工人就地过节，争取在2月提前开工，因此2021年钢材需求的启动时间很可能会来得更早。”（中国证券报）详细信息 - 15 2021-01
中国钢材进出口量还会涨
友发集团——上交所主板上市企业、连续18年位列中国企业500强 丨 2021.01.15 丨 3356“2021年，国内外经济的普遍复苏和显著提速将为中国钢材消费需求的稳定增长奠定坚实基础。”兰格钢铁经济研究中心首席分析师陈克新在展望今年钢材市场运行时指出，国内外经济普遍复苏、美元贬值、境外资金流入和出口替代效应都为钢材市场提供了利多因素。初步测算，2021年中国粗钢表观消费量将超过10.6亿吨，增幅逾4%。在需求增长和关税调整等推动下，中国钢材及钢坯等进口量将延续增长态势，进口总量折算为粗钢或在5000万吨左右。目前看，宏观环境整体利好中国钢材市场发展。国际货币基金组织(IMF)前不久发布预测称，随着经济活动继续正常化及疫情防控成效显著，2021年中国经济将增长7.9%，比2020年大幅提升。IMF在去年的预测中提出，2021年全球经济将增长约5.2%。同时，2020年以来，欧美主要国家央行释放了大量流动性，而中国的经济基本面会吸引全球“热钱”涌入。其中，进入黑色系商品期货市场的资本会对钢材及整个黑色系商品行情产生向上推动力。陈克新指出，在出口方面，全球疫情防控的不平衡带来全球经济复苏和生产的不平衡，因其他国家制造业在疫情下的停工，不少国际订单转移到中国，产生了对中国制造产品的出口替代需求。这种替代转移效应也体现在中国钢铁产品出口，尤其是家用电器、集装箱等钢铁产品的间接出口方面。2021年，中国钢材间接出口增长水平会明显超出预期。钢材进口的大幅增长态势也有望延续。2020年，受国内旺盛需求拉动，中国钢材进口量有较大幅度增长。海关统计显示，1-11月，全国钢材进口1885.9万吨，同比增长74.3%。加上钢坯和粗锻件进口，预计2020年全国钢坯及粗锻件进口量在2000多万吨。今年，旺盛的市场需求仍会提供钢材及钢坯的进口动力。关税下调也将刺激进口。陈克新分析道，自2021年1月1日起，中国对883项商品实施低于*惠国税率的进口暂定税率。钢铁行业中的铬铁、镍铁、钼铁、钨铁、铌铁五种铁合金及厚度<0.3毫米的冷轧卷板和铁镍合金带材实施进口暂定税率政策，而根据中国与新西兰、秘鲁、哥斯达黎加、瑞士、冰岛、澳大利亚、韩国、智利、格鲁吉亚、巴基斯坦等国的自贸协定和亚太贸易协定的协定税率，389种钢铁原料、产品及制品类商品协定进口税率也进一步下降，会为相关产品进口带来利好。汇率变动亦在利多进口。2021年，在全球经济复苏预期下，投资者避险意愿减弱。市场普遍认为，美国史无前例的财政和货币刺激措施将延续美元下跌走势，进而刺激多以美元定价的国际大宗商品价格上涨。“初步测算，2021年全国铁矿石进口吨价(62%品位)将围绕110美元上下波动，显著高出上一年水平。”陈克新表示，美元贬值带来的人民币对美元汇率的升值会形成钢材进口新动力，2021年中国钢材进口量将接近2100万吨。（中国商务新闻网）详细信息 - 14 2021-01
废钢铁转到正规钢铁企业 流向实现了优化
友发集团——上交所主板上市企业、连续18年位列中国企业500强 丨 2021.01.14 丨 3451近日，由中国物流与采购联合会、钢铁物流专业委员会主办的会议上，来自黑色大宗商品领域的专家学者以及钢铁生产、物流、仓储、金融、建筑等产业链企业代表，针对我国钢铁产业加快升级发展等问题进行了深入探讨。钢铁产业集中度提升中国物流与采购联合会会长何黎明表示，在国内供给侧结构性改革和中美贸易摩擦的背景下，供应链发展越来越受到重视。今年新冠疫情在全球蔓延，供应链稳定、高效和安全的重要性更加突出。数字化技术的快速应用，为提高产业链、供应链现代化创造了条件，提供了广阔的发展空间。何黎明认为，中央对产业链、供应链现代化的战略部署，为钢铁产业的转型升级和发展指明了方向。新冠疫情造成传统供应链的大规模中断，但也创造了大量非接触的应用场景，这将显著加快供应链的数字化进程。因此，一定要抓住钢铁供应链数字化转型的重大机遇。一方面，数据是后疫情时代重要的生产资料，数字供应链将产生源源不断的数据资源，为陷入停滞的全球经济提供重要的增量；另一方面，后疫情时代，全球市场将贸易壁垒和地缘政治因素分割为需求各异的区域性市场，数字化供应链结合智能制造，将实现大规模定制化制造，有效解决全球市场碎片化的挑战，提升供应链的效率。何黎明说，数字化是产业链、供应链现代化*重要的保证，也是高质量发展的必由之路。当前，钢铁产业的数字化经过这几年有了一定的发展，但是总体来看仍处于初级阶段，距离“十四五”规划要求的高端化和智能化还有一定的差距，但钢铁产业的数字化蕴藏着巨大的潜力和机遇。疫情之下，我国是2020年全球唯一实现正增长的经济体。如是金融研究院首席经济学家管清友认为，2021年上半年中国经济将迎来强劲复苏。聚焦钢铁行业，中国物流与采购联合会副会长蔡进预计，在经济复苏的大环境下，“十四五”期间钢铁产业消费增长保持在3%—4%。此外，“十四五”期间钢铁产业集中度的提升尤为重要，当前钢铁产业集中步伐正在加快，未来集中度将进一步提高。合理利用废钢铁资源“2020年受新冠疫情、国际关系等因素影响，废钢铁资源已上升到国家安全层面，是重要的战略资源。”中国废钢铁应用协会副秘书长冯鹤林介绍，2020年钢铁企业自产废钢0.5亿吨，占资源总量的20%；社会采购废钢2亿吨，占资源总量的80%。其中，炼钢生产消耗废钢2.2亿吨，占资源总量的88%；铸造行业2000万吨，占资源总量8%，还有近1000万吨进入库存。冯鹤林表示，从数据来看，社会废钢铁资源的供给结构发生了根本性改变，原来中频炉“地条钢”占用的近亿吨废钢铁资源都转到正规主流钢铁企业。废钢铁市场供给结构和流向实现了优化，废钢铁资源得到合理利用。进口废钢资源的利用一直是业内专家呼吁的重点之一。据期货日报记者了解，2020年12月31日，生态环境部、国家发改委、海关总署、商务部、工业和信息化部发布公告，自2021年1月1日起，符合《再生钢铁原料》标准的再生钢铁原料可自由进口。冯鹤林表示，未来进口废钢可能受到三方面限制：一是由于目前政策刚放开，多数钢铁企业并未落实货源渠道，开发渠道需要时间；二是国外疫情变化可能会对出口国渠道及物流产生负面影响，具体影响程度很难预测；三是由于我国放开进口，国外废钢市场价格已经超过国内。冶金工业规划研究院党委书记李新创也认为，未来废钢进口的增长量不会加大，但进口废钢资源将起到引领作用，同时国内废钢体系的提效，也会缓解国内铁矿石供不应求的压力。“可以规范和提升国内外再生资源回收利用水平，充分利用好国内外高品质再生资源，*大限度地发挥国际和国内再生钢铁原料对铁矿石的部分替代作用，一定程度上可以抑制铁矿石的使用和价格的上涨。”冯鹤林说。他还表示，在“十四五”期间中国废钢铁应用协会将配合大商所搞好废钢期货上市工作，对实体企业普及期货相关知识并加强培训，推动废钢期货平稳运行；继续开展社会废钢铁资源量调查，摸清家底；加快培育行业龙头企业，提高产业集中度。（期货日报）详细信息 - 13 2021-01
钢铁行业“公转铁”仍需协调推进
友发集团——上交所主板上市企业、连续18年位列中国企业500强 丨 2021.01.13 丨 3452钢铁行业物流量大，年物流量为百亿吨级别，其中京津冀及周边地区、长三角地区、汾渭平原是钢铁产业布局密集区域。2020年是打好污染防治攻坚战的决胜之年，为贯彻落实国务院《打赢蓝天保卫战三年行动计划》及《推进运输结构调整三年行动计划（2018-2020年）》的要求，打好柴油货车污染治理攻坚战，推动大宗货物运输“公转铁”，各有关部门、地方政府和相关企业主动作为、积极推进，各地特别是重点区域运输结构调整取得明显进展。目前主要工作进展及存在的问题一是铁路货运量增加，但仍需提速。根据国家铁路集团统计，2017年～2019年国家铁路货运总发送量分别完成29.18亿吨、31.90亿吨、34.40亿吨，2019年较2017年货运量增加5.22亿吨，2020年又遇到疫情影响，进度有限。按照《国务院办公厅关于印发推进运输结构调整三年行动计划（2018—2020年）》的通知，当前与其提出的“2020年与2017年相比，全国铁路货运量增加11亿吨”的既定工作目标还有一定距离。二是钢铁行业部分重点地区铁运比例较低。京津冀及周边地区：据初步统计，截至2020年底，京津冀及周边接驳铁路专用线的钢铁企业粗钢产能合计为13568万吨，该区域粗钢产能为3.14亿吨，已接驳铁路专用线的钢铁企业粗钢产能占比为43%。根据钢铁企业外部物流运输统计，有铁路专用线的钢铁企业进出厂区运输量的60%为铁路运输。因此，京津冀及周边地区钢铁行业外部冶炼物资铁路运输量占比为26%，公路运输占比约为74%。汾渭平原：据初步统计，截至2020年底，汾渭平原接驳铁路专用线的钢铁企业粗钢产能合计2338万吨，该区域粗钢产能4500万吨，汾渭平原钢铁行业外部冶炼物资铁路运输量占比为30%，公路运输占比为70%。三是重点地区铁路干线建设有序推进，专用线建设略缓。2018年，唐山市与北京铁路局签署战略框架协议。按照计划，到2019年，曹妃甸港疏港铁矿石将基本实现“公转铁”运输。唐曹铁路、水曹铁路两条地方铁路干线将构成唐山港集疏港的重要后方通道。唐曹铁路已于2018年10月31日实现货运运营；水曹铁路于2020年11月正式开通。两条铁路的开通为唐山打赢“蓝天保卫战”、“公转铁”行动创造了良好条件。此外，唐山港曹妃甸港区、京唐港区疏港铁矿石铁路装车系统建设也在快速推进。专用线方面原计划轧一、鑫达、荣信、东海特钢、瑞丰、凯恒、东华、纵横、兴隆、东海钢铁10家钢企新建10条铁路专用线，2019年12月底前全部完工。目前，项目仍在推进中，尚未完成。钢铁行业“公转铁”建议一是加快推进京津冀及周边地区铁路专用线建设。河北唐山地区“公转铁”项目大多延期。首先，需要加大推进铁路专用线建设力度；其次，需要提升北京铁路局运能来满足铁路专用线通车后钢铁项目对铁矿石的运力需求；*后，可针对目前没有开通铁路专用线的钢铁企业，推出“铁路+敞顶箱汽运”的多式联运模式进行过渡，并提供价格优惠政策，降低企业的物流成本。山东、河南地区铁路专用线接驳比例较低。针对目前山东、河南两省400万吨产能规模以下的钢铁企业大多不具备铁路专用线的情况，进一步加大推进铁路专用线建设力度。二是大力推进汾渭平原铁路专用线建设。汾渭平原是钢铁产业集聚区，距离沿海直线距离超过500公里，属于铁路运输经济半径；但是，山西省临汾、运城地区300万吨产能规模以下钢铁企业大多没有铁路专用线接驳，无论从降低实体经济物流成本角度，还是从推进运输结构调整角度来看，该区域都需要加大铁路专线建设力度。根据《山西省进一步推进2020年“公转铁”工作实施方案》提出的推进“公转铁”硬要求，大型工矿企业2020年内全部修建铁路专用线，2020年全省铁路货运量较2017年增加2亿吨，目前也在推进过程中。三是将铁路/皮带接驳作为新建项目前置必要条件。河北、山东两省钢铁产能沿海搬迁项目的外部运输条件要进行充分论证。尤其是唐山、临沂地区千万吨级沿海搬迁项目注意外部接入条件，区位优势并不等于物流优势。目前，我国很多沿海钢铁项目既没有泊位，也没有皮带接入厂区，依靠汽车短途倒运同样会造成后续生产成本的上升，以及大量运输车辆尾气排放。因此，对于新建项目，要从政策上，将铁路/皮带接驳作为前置必要条件。地方政府应在项目立项阶段从物流运输方面给予引导和支持。四是运输结构调整将是一项长期工作。运输结构调整是一个长期的过程，而不是短期行为，不能仅仅靠政府每年出台的降费政策来保驾护航，也不是简单修建好铁路专用线就万事大吉。后续的运力保障、运费的经济合理需要长期的协调推进。此外，还要结合国六排放标准及新能源汽车等新技术，形成铁路运输为主、公路运输为辅的合理运输结构。详细信息 - 12 2021-01
钢铁产业升级必须从规模驱动转变为效率驱动
友发集团——上交所主板上市企业、连续18年位列中国企业500强 丨 2021.01.12 丨 3476“十四五”时期，在构建国内国际双循环相互促进的新发展格局中，钢铁行业作为国民经济的基础，必须在保障产业链、供应链稳定发展中发挥更大的作用。1月9日，中国物流与采购联合会会长何黎明在第十一届中国钢铁物流合作论坛上指出，在国内供给侧结构性改革和中美贸易战的背景下，供应链发展越来越受到重视。中央对产业链、供应链现代化的战略部署为钢铁产业转型升级和发展指明了方向，同时“十四五”规划从效率、技术、安全等各个维度对供应链发展进行了路径规划。“2021年，新冠肺炎疫情在全球蔓延，更加突出了供应链稳定性、高效和安全的重要性，而数字化技术的快速应用为提高产业链、供应链现代化创造了条件，提供了广阔的发展空间。”何黎明表示。中国物流与采购联合会副会长蔡进认为，在“十四五”期间，第一要把握钢铁行业发展、钢铁产业和市场发展的基本面，在质量和效益明显提高的基础上保持国民经济持续健康发展。“十四五”期间，我国钢铁新增消费量应该是1.5亿吨到2亿吨，对钢铁产业来讲有发展市场潜力空间。第二要把握住钢铁产业基础能力提升的基本方向。我国钢铁产业规模占全球的53%，但是话语权相对却很低，因此“十四五”规划期间，我国钢铁产业化能力提升*重要的就是提升集中度。第一个方面，未来钢铁企业经营过程中要把握住钢铁产业在规模化的同时，集中度也要进一步提高。第二个方面，未来钢铁产业不是就发展生产本身这一个环节，而是基于整个产业链和供应链发展钢铁产业，基于以生产为核心和基于一个产业链供应链为核心的产业布局。第三个方面，全球化重构过程中很多钢铁产业“走出去”，但是没有一个统一的全球布局基本思路和规划。因此，钢铁产业布局一定是要越来越合理，越来越符合整个“双循环”的基本要求。何黎明要求，一是要抓住钢铁供应链数字化转型的重大机遇，有效解决全球市场碎片化的挑战。二是要注重提高供应链的弹性，保障产业链、供应链安全稳定，打造自主可控、安全可靠的钢铁产业。三是要重视上下游生态建设，加快钢铁产业供应链上下游的业务纽带，打破各个节点间的数据壁垒。四是要坚持可持续发展的理念，重视提升钢铁产业绿色化、数字化、智慧化、标准化水平。五是要抓住我国全面扩大开放中的新机遇，加快提升钢铁产业链、供应链在国际竞争中现代化水平。六是要坚持创新，钢铁产业链、供应链要实现全产业链升级，必须从规模驱动转变为效率驱动，在理论、技术、供应链组织模式等方面不断地创新，以创新驱动钢铁产业链、供应链的发展，构建钢铁产业的核心竞争力。（中国工业新闻网）详细信息 - 11 2021-01
2021年国内钢铁行业机遇大于风险
友发集团——上交所主板上市企业、连续18年位列中国企业500强 丨 2021.01.11 丨 3516多位钢铁行业专家表示，“十四五”期间国内钢铁新增消费量预计在1.5亿吨到2亿吨。2021年国内钢铁行业发展机遇大于风险。中国物流与采购联合会副会长蔡进表示，2020年钢铁消费量约11.5亿吨甚至更多一点。假设在经济增长6%的大环境下，“十四五”期间钢铁产业或者钢铁消费增长应该保持在3%-4%的水平。“十四五”期间，国内钢铁新增消费量或达到1.5亿吨到2亿吨。针对钢铁产业消费侧的发展，李新创做出预测，表示今年钢材消耗会呈现小幅增长。短期来看，中国钢材消耗量仍保持高位徘徊态势。在国家加大减税降费力度、扩大政府投资等积极财政政策作用下，建筑等主要钢铁下游企业的需求增长将拉动钢材消费的上升。对于废钢领域，中国废钢铁应用协会副秘书长冯鹤林表示，我国废钢铁资源利用比例已经由“十二五”期间的11.2%攀升到20.5%，提前两年实现了我国废钢铁产业“十三五”发展规划提出的20%的预期目标。在二级市场，光大期货黑色研究总监邱跃成判断，2021年，国内各个板块产业可能会出现轮番上涨。在过去的十年中，螺纹钢价格攀升至3000-4000元；在全球经济复苏的背景下，整个国内钢价或将达到5000元以上。(新华财经)详细信息
